券商晨会精华:全球AI算力建设浪潮已至

发布日期:2024-04-24 19:50    点击次数:120

大盘全天震荡调整,三大指数均收跌,沪深两市成交额8512亿,较上个交易日放量171亿。截至收盘,沪指跌0.29%,深成指跌0.62%,创业板指跌0.9%。北向资金全天净卖出14.41亿元。美股三大指数集体收跌,道指跌0.11%,纳指跌0.84%,标普500指数跌0.54%。

在今日的券商晨会上,中信建投认为,全球AI算力建设浪潮已至;中信证券认为,预期见底,持续看好医药创新和出海两条主线;银河证券指出,部分经济数据可能短期回落。

中信建投:全球AI算力建设浪潮已至

中信建投表示,全球AI算力基础设施加速建设,2024年产业链景气度依然较高。目前,虽尚未出现爆款AI应用,但随着终端芯片能力的提升、智能硬件的创新,AI应用可能爆发在即,算力需求将有持续性。北美各家云厂商对未来资本开支维持乐观指引,国内光通信企业深度参与海外算力基础设施建设,除了明年800G光模块的需求快速增长之外,建议重点关注1.6T、硅光、薄膜铌酸锂等新技术的渗透率提升过程。国内算力基础设施产业链或将回暖,腾讯季度资本开支已经恢复增长,重点关注科技自强相关投资机会。

中信证券:预期见底,持续看好医药创新和出海两条主线

中信证券认为,自2021年7月开始,医药板块估值大幅回落,目前仍处于底部区间。2023年以来板块迎来多重利好催化:1)院内诊疗刚需属性凸显,精麻药、胰岛素、大输液等刚需品种在医疗反腐环境中彰显增长韧性,国产器械也迎来进口替代加速;2)医保集采谈判以及简易续约规则持续优化,支付端有望给予创新药械合理创新回报,国内支付环境向好;3)海外方面,国际化里程碑持续达成,医疗器械海外出口前三季度数据也迎来高速增长;4)市场竞争格局趋向优化,国内投融资的去泡沫化有望带来创新药械竞争格局的改善和头部集中趋势。在多重利好因素催化作用下,持续看好医药板块创新和出海两条主线。

银河证券:部分经济数据可能短期回落

银河证券指出,预测11月中国PPI、出口、制造业投资等经济数据可能短期走弱,CPI维持负值,但12月CPI、PPI、出口等都会有反弹。具体数据来看,房地产投资下行、但出口开始转正,房地产开发投资进一步下行导致11月至12月固定资产投资、制造业投资增速进一步下行,基建投资增速稳定。货币金融保持改善,由于11月一部分经济数据短期走弱,因此下调11月M1、M2增速,以及社融增速和信贷新增预测值;但货币金融增速都保持改善趋势。